Джеймс Джим Саймонс

Джеймс Джим Саймонс

**Джеймс Джим Саймонс – легендарный инвестор, математик, который внедрил методы компьютерного моделирования на фондовом рынке. Джим Саймонс действительно уникальный трейдер. По данным 2018 года, его личное состояние оценивается в 20 миллиардов долларов. У него есть успешный количественный хедж-фонд. При этом трейдингом Саймонс начал заниматься уже после сорока лет, а до этого был известен только как ученый и преподаватель. Он стал одним из первых, кто собрал на Уолл-стрит команду математиков, и единственным, кто добился настолько высоких результатов. Саймонс по итогам 2020 года накопил $23,5 млрд и занял 23-е место в знаменитом списке богатейших людей по версии Forbes. **

Образование и начало карьеры

Джеймс Джим Харрис Саймонс,  родился 25 апреля 1938 года в городе Ньютон, штат Массачусетс. Его отец был владельцем обувной фабрики. Известно, что в школе Джим был склонен к изучению точных наук, но отличался неуклюжестью в повседневной жизни. Например, когда он нашел летнюю подработку продавцом в магазине садового инвентаря, в первый же день его понизили до уборщика. После окончания средней школы он поступил в Массачусетский технологический институт, где изучал математику. А точнее, то решал по ночам сложные задачи, то играл в покер с друзьями, такими же увлеченными математиками. После получения степени бакалавра Саймонс отправился в Калифорнийский университет в Беркли, где, к удивлению своего научного руководителя, всего за два года получил докторскую степень по математике. Молодой ученый остался в научной среде: сначала преподавал в родном массачусетском вузе, затем в Гарварде.

Но постепенно Саймонс разочаровывался в академической математике. Кроме того, ему, человеку уже семейному, хотелось больше денег. Выход предложил Принстонский Институт оборонного анализа – заниматься математикой, а параллельно взламывать коды для Агентства национальной безопасности. Впрочем, на оборонку он проработал недолго. В 1965 году США начали бомбардировки Вьетнама, а два года спустя президент института генерал Максвелл Тейлор написал в New York Times Magazine статью в поддержку войны во Вьетнаме. Саймонс ответил ему в том же журнале, что не согласен с мнением генерала и что к вьетнамскому вопросу нужно подходить очень осторожно. В результате 29-летнего Саймонса уволили.

Новая работа нашлась быстро: ученого пригласили в Университет Стони-Брук, чтобы тот обновил преподавательский состав отделения математики, которое «захирело», и привлек туда настоящих звезд, – и ему это удалось. В 37 лет он возглавлял математический факультет Университета Стони-Брук и получил высшую награду по геометрии, чем подтвердил репутацию талантливого математика.

Первые инвестиции

В 1961-м он вместе с несколькими однокурсниками из MIT вложил деньги в компанию по производству напольной плитки. По другим данным, соинвестором Саймонса стал его отец: на волне растущего спроса на трубы из ПВХ компания занялась их производством, и это принесло партнерам прибыль. В том же году Саймонс женился. На $5000, подаренные на свадьбу, они с женой купили несколько акций в отделении банка Merrill Lynch в Сан-Франциско, которые, как казалось Саймонсу, будут расти в цене. Но они месяцами оставались стабильными: не росли и не падали. Тогда Саймонс вернулся в офис Merrill Lynch и спросил, нет ли у них чего-нибудь «стоящего». Там посоветовали купить фьючерсный контракт на соевые бобы – цена на него составляла $2,5. В Merrill Lynch думали, что она вырастет до $3,5. Саймонс знал об акциях, но никогда раньше не имел дела с фьючерсами. Несмотря на это, он купил два контракта, и цена на бобы подскочила меньше чем за неделю. Саймонсу удалось заработать около 3000 долларов. Но именно тогда он совершил свою первую ошибку как инвестор. Коллега сказал Саймонсу, что ему нужно продать фьючерсы на сою, чтобы зафиксировать прибыль, но Саймонс проигнорировал совет. Цена снова пошла вниз, и Саймонс продал фьючерсы, оставшись с небольшим убытком. Тогда он подумал, что надо было открыть позицию меньшего размера и дольше ее удерживать. И купил еще один фьючерсный контракт на сою. Саймонс каждое утро приходил на биржу, чтобы посмотреть на цену. Со временем его позиция вышла в плюс.

“Но я понял, что мне нужно выбрать: либо я торгую соей, либо пишу диссертацию”, – вспоминал Саймонс. Поэтому он продал тот фьючерсный контракт, получил небольшую прибыль и на какое-то время забросил торговлю. Защитил диссертацию и в 1964 году получил работу преподавателя в MIT.

Позже Саймонс еще раз попробовал заработать на бирже. После того как в 1974 году Конгресс США восстановил право американцев легально владеть золотом, цены на него начали расти. Саймонс открыл крупную позицию по золоту, разделив риски пополам. Половина позиции принадлежала Ленни Бауму – лучшему в мире криптоаналитику, по мнению Саймонса, а половина – ему самому. Цена на золото тогда составляла $200,5 за унцию. Когда она дошла до $550, Саймонс продал свою половину, но цена продолжила расти и дошла до $800. Тогда Саймонс узнал, что люди выстраиваются в огромные очереди, чтобы продать золото. После этого Саймонс сразу позвонил Бауму, и тот продал позицию примерно по $810. На следующее утро цена еще немного выросла, но к концу дня упала до $650. Рынок упал и продолжал падать, пока цена не вернулась к отметке $250–300.

Джеймс Джим Саймонс - основатель самого успешного хедж-фонда

В 1982 году Джим Саймонс основал в Нью-Йорке Renaissance Technologies Corporation, частную инвестиционную фирму для управления более чем 30 миллиардами долларов США. Саймонс до сих пор возглавляет в качестве президента эту фирму, которая считается самым успешным фондом  хеджирования в мире.

Уже более двух десятков лет инвестиционная компания Renaissance Technologies, торгующая на биржах по всему миру, находится в авангарде математико-экономического анализа. Она использует компьютерные модели для предсказания изменений цен и ликвидности финансовых инструментов. Эти модели используют столько данных, сколько удается собрать, а затем ищут неслучайные составляющие, на основе которых можно сделать предсказания. Несмотря на то что разработкой моделей занимаются ученые, конкретные действия RTC лучше описываются понятием «черный ящик». К тому же сотрудники компании ведут активную деятельность по дезориентации и сокрытию подробностей о работе фонда.

В Renaissance работает более 60 ученых мирового уровня, включая математиков, физиков, астрофизиков и статистиков, из самых разных стран (например, Японии и Кубы). Это позволяет получать доход на десятки процентов выше, чем получают Брюс Ковнер, Джордж Сорос, Пол Тюдор Джонс, Луис Бэкон, Марк Кингдон или Монро Траут. Вместе с тем из официальных данных видно, что фонд уходил в  минус до 7% в начале ипотечного кризиса 2007 года, однако смог выправиться к концу августа до +0.7%. Renaissance запустил фонд RIEF, предназначенный для управления капиталом в 100 млрд долларов, то есть крупнейшим из когда-либо существовавших.

Джеймс Джим Саймонс был признан финансовым ученым года (FEOY, Financial Engineer of the Year) международной ассоциацией финансового инжиниринга (IAFE, International Association of Financial Engineers) в 2006 году. Он заработал около 2,8 млрд долларов в 2007 году, $1.7 млрд в 2006-м, $1.5 млрд в 2005-м (самый большой доход среди руководителей хедж-фондов в том году) и $670 млн в 2004-м.

Financial Times в 2006 году назвала его “самым умным из миллиардеров”.

Финансовое состояние Саймонса неуклонно растет:

1. Имея состояние примерно в 5,5 млрд, он, по версии журнала Forbes, в 2007 году занимал 214-е место в мире и 57-е место в Америке.
2. В 2010 году его состояние уже составляло 8,5 млрд. (80-е место).
3. В 2014 году он уже владел 12,5 млрд. (93-е место).

Благотворительность Саймонса

С помощью нажитого капитала Джеймс Джим Саймонс участвует в благотворительности. Он поддерживает исследовательские проекты, конференции и симпозиумы. Саймонс и его вторая жена, Мэрилин Хорис Саймонс (Marilyn Hawrys Simons), основали Фонд Саймонса — благотворительную организацию, которая оказывает поддержку образовательным и медицинским проектам в дополнение к научным исследованиям. В память о своем сыне Поле он создал Парк Авалона, заповедник в Стони-Бруке. 34-летний Пол погиб в аварии в 1996 году во время катания на велосипеде возле дома. Другой сын, 23-летний Ник, утонул в 2003 году во время поездки на Бали (Индонезия). Ник работал в Непале, и Саймонс внес большой вклад в непальскую систему здравоохранения с помощью специально созданного Института Ника Саймонса. Джеймс основал также Math for America (математика для Америки). В начале 2006 года он возглавил группу директоров Renaissance Technologies Corporation и Брукхейвенской научной ассоциации и закрыл дыру размером 13 млн долларов в бюджете Брукхейвенской национальной лаборатории, мешавшую открытию Коллайдера тяжелых ионов. Также в 2006 году Саймонс пожертвовал $25 млн. Университету Стони-Брук через Фонд Стони-Брук; деньги предназначаются отделению физики и математики университета. 27 февраля 2008 года губернатор Элиот Спитцер объявил о 60-миллионном пожертвовании Фонда Саймонса на создание Simons Center for Geometry and Physics («Центр Саймонса по геометрии и физике») в Стони-Бруке, крупнейшем денежном подарке государственному университету в истории штата Нью-Йорк. Семейный фонд за последние годы потратил 38 миллионов долларов, чтобы найти причину аутизма, и планирует потратить еще 100 миллионов, что станет крупнейшей инвестицией в исследования аутизма. При этом Саймонс лично контролирует все расходы бюджета. Саймонс также сдал ДНК своей семьи для изучения (его дочь страдает аутизмом), а также помог в решении исследовательских проблем. Когда MIT попросил денег на изучение мозга, Джеймс поставил условие, что проект сосредоточится на аутизме и привлечет специалистов по его выбору. 11 июня 2003 года Фонд Саймонса провел симпозиум по исследованию аутизма. На нем были представлены результаты исследований причин аутизма, составления генетической карты аутизма и биологических механизмов, которые наблюдаются у больных аутизмом. Среди присутствующих были отмечены Дэвид Амарал и доктора Эрик Курчесне, Натаниэл Хайнц, Том Инзель, Кэтрин Лорд, Фред Волькмар и Пол Грингард. Фонд выделил 10 млн двум исследователям Центра детских болезней Йельского университета на выявление генетического влияния на аутизм. У Саймонса 5 детей, он живет со своей женой на Манхэттене и Лонг-Айленде. Саймонс является попечителем Брукхейвенской национальной лаборатории, Института перспективных исследований, Университета Рокфеллера и Математического исследовательского института. Он также является членом Комитета MIT. Саймонс избегает огласки и редко дает интервью, а для объяснения цитирует осла Бенджамина из повести «Скотный двор»: «Бог дал мне хвост, чтобы отмахиваться от мух. Но я предпочел бы не иметь ни хвоста, ни мух».

История успеха

За успехом Джима Саймонса стоял радикальный инвестиционный стиль. Саймонс и его коллеги из фирмы Renaissance Technologies LLC сортировали имеющиеся данные и создавали сложные алгоритмы, позволяющие генерировать точные прогнозы. И делали они это за много лет до того, как Марк Цукерберг и его сверстники из Кремниевой долины пошли в начальную школу.

«Если у меня достаточно данных, я понимаю, что мы можем делать прогнозы», — убеждал коллег Саймонс.

Благодаря точным математическим моделям инвестор смог предсказать время.

Сегодня его компьютерно-ориентированный подход оценен по достоинству. Среди последователей Саймонса — крупнейшие игроки рынка. По данным исследовательской компании Tabb Group, они контролируют 31% биржевой торговли.

JPMorgan Chase & Co подсчитал, что лишь 15% биржевой торговли ведется «фундаментальными» трейдерами. Сегодня многие отказываются от некогда надежной тактики, которая опирается на опросы корпоративных менеджеров, тщательное изучение балансов и прогнозирование глобальных экономических сдвигов.  С 1988 года фонд Medallion приносит в среднем 66% годовой доходности (39% после уплаты всех комиссий). Такие показатели дают торговую прибыль в $100 млрд.

Никто в инвестиционном мире до сих пор и близко не подошел к такому результату.

Интересует трейдинг? Напишите нам, и мы Вам поможем в этом разобраться.