Краща децентралізована біржа 2025 року

Краща децентралізована біржа 2025 року

Надання доступу до фінансових послуг усім бажаючим — головне завдання криптоіндустрії. Один із кроків, спрямованих на досягнення мети — створення децентралізованих бірж (DEX). У межах DEX будь-хто може проводити операції з цифровими активами. Для доступу до платформи потрібен тільки інтернет. Як вибрати DEX-біржу і чому в наш час багато трейдерів віддають перевагу децентралізованому обміну криптовалют без посередників торгівлі на CEX, розбираймося разом.

Що таке біржа DEX і як вона працює?

Децентралізовані біржі (DEX) забезпечують однорангову торгівлю криптовалютою за допомогою смартконтрактів, в яких прописані всі умови угоди. Це дозволяє зіставляти та виконувати угоди в автоматичному режимі при повній відсутності нагляду. Існує кілька типів децентралізованих бірж (DEX), і кожен різновид має свої унікальні особливості та переваги.

За своєю суттю, децентралізована біржа — це блокчейн-платформа для здійснення однорангових (p2p) транзакцій без посередників, яка не зберігає персональні дані користувача та інформацію про їх кошти на своїх серверах. Користувачі обмінюються активами за допомогою смартконтрактів та алгоритмів на основі розподіленого реєстру.

Як працюють DEX?

Традиційні біржі криптовалюти працюють на централізованій платформі, де біржа контролює кошти та операції, які здійснюють користувачі. Навпаки, DEX працюють на децентралізованій платформі, де торгівля здійснюється безпосередньо між користувачами за допомогою смартконтрактів.

DEX використовують автоматичних маркет-мейкерів (AMM) для полегшення угод, які є пулами ліквідності, які дозволяють користувачам купувати та продавати цифрові активи без потреби в книгах заявок. Алгоритми AMM визначають ціну активів на основі попиту та пропозиції, що дозволяє користувачам торгувати в будь-який час, не чекаючи покупця чи продавця.

Як вибрати кращу децентралізовану біржу?

При виборі DEX-біржі у 2025 році варто враховувати наступні критерії:

• Тип майданчика. Трейдерам слід спочатку визначити тип DEX, на якому вони хочуть торгувати. Одним з найбільш поширених варіантів є використання агрегатора DEX, на якому вони отримують кращі курси обміну з сотень різних пулів ліквідності.
• Ліквідність. Цей фактор лежить в основі концепції децентралізованої біржі. Рівень ліквідності залежить від типу DEX і її популярності. Кращі децентралізовані біржі співпрацюють з сотнями різних постачальників ліквідності, що призводить до конкурентоспроможного ціноутворення і мінімальних спредів, а також знижує ризики прослизання.
• Підтримувані блокчейни. Слід також звертати увагу на кількість сумісних блокчейн-мереж і способи крос-чейнового обміну. Деякі платформи пропонують безшовні інструменти, що спрощує обмін криптовалют на DEX між різними ланцюжками та підвищує ефективність торгівлі.

• Функціонал. Ще одним важливим показником при виборі DEX є вибір торгових інструментів. Деякі майданчики дозволяють трейдерам використовувати стратегію усереднення вартості або власні децентралізовані гаманці, в інтерфейсі яких і відбувається торгівля токенами. Можна знайти DEX, що підтримують лімітні ордери, безстрокові ф’ючерси та навіть торгівлю кредитним плечем. Кращі DEX-біржі можуть бути оснащені вбудованими портфельними трекерами та сервісами аналітики.
• Безпека та управління приватними ключами. Кращі децентралізовані біржі пропонують конфіденційний і анонімний досвід. Торги проводяться шляхом підключення гаманця з самообслуговуванням, що гарантує, що особисті дані та документи, що засвідчують особу, ніколи не будуть потрібні. DEX є інклюзивними й ніколи не запитують місцезнаходження трейдера. Бажано вибирати майданчик, на якому вже був проведений незалежний аудит смартконтрактів.
• Комісії. Коли користувачі здійснюють обмін криптовалют на DEX, вони платять порівняно невелику комісію, яка зазвичай становить відсоток від вартості угоди, що йде в дохід біржі. Розмір мита залежить від біржі та блокчейну. Зазвичай комісії на DEX становлять від 0,05% до 1% за операцію.

Найкраща децентралізована біржа 2025 року

У 2025 році працює щонайменше 200 децентралізованих бірж, і багато з них практично не відрізняються одна від одної. Ми обрали для вас найпопулярніші або найчастіше згадувані торгові платформи на вебсайтам, присвячених криптовалютам.

1. Apex Pro

Рік запуску DEX: 2022 Доступні мережі: Ethereum, BNB Chain, Polygon, Arbitrum. Комісії: 0.02%/0.05% (ф’ючерси) Токен біржі: APEX

Децентралізована біржа Apex Pro від Bybit почала роботу зовсім недавно, але за даними Coingecko вже входить до першої десятки за торговим обігом. Майданчик поєднує в собі найкращі рішення від CEX і DEX бірж і спеціалізується на торгівлі безстроковими ф’ючерсними контрактами з доступом до кредитного плеча аж до 20-х. Є можливість демо-торгівлі на вкладці “Testnet”. Для трейдерів є нагороди за активну торгівлю, ейрдропи та інші бонуси.

2. Uniswap – лідер на Ethereum

Uniswap – це децентралізована криптовалютна біржа (DEX), що працює на блокчейні Ethereum. Вона була створена у 2018 році Хейденом Адамсом. Платформа використовує смартконтракти для автоматичного обміну токенами стандарту ERC-20.

Основні особливості Uniswap:

• Модель AMM: Uniswap використовує автоматизований маркет-мейкер (AMM), який дозволяє користувачам обмінювати токени без книги ордерів.
• Пули ліквідності: Користувачі можуть додавати ліквідність у пули, надаючи пари токенів і отримуючи комісійні від угод.
• Токен UNI: Токен UNI використовується для управління протоколом, дозволяючи власникам брати участь у голосуваннях щодо змін та оновлень.
• Підтримка кількох мереж: Крім Ethereum, Uniswap працює в таких мережах, як Polygon, Optimism та Base.
• Інтерфейс та безпека: Uniswap надає простий та безпечний інтерфейс, що не вимагає реєстрації або KYC.

Uniswap є однією з провідних децентралізованих бірж. Платформа пропонує користувачам зручний та безпечний спосіб обміну токенів. Однак важливо враховувати можливі ризики та комісії при використанні платформи.

Плюси:

1. Простота та зручність використання.
2. Високий рівень ліквідності.

Мінуси:

1. Високі комісії на Ethereum.
2. Обмежені можливості

3. Biswap

Багатофункціональна DEX-біржа, що відкриває користувачам доступ до обміну криптовалютами, пулу ліквідності, фармінгу, інвестицій у стейкінг, NFT та інших активностей. Працює з 2021 р.

Користувачам доступно понад 1200 криптовалютних пар та власний біржовий токен BSW. Трейдери можуть укладати угоди шляхом своп-обмінів. При цьому комісія за угоди складає лише 0,1% від ордера.

Рік запуску DEX: 2021 Доступні мережі: BNB Chain Комісії: 0.1% Токен біржі: BSW

4. Raydium

Raydium – це децентралізована біржа (DEX), що працює на блокчейні Solana. Вона використовує модель автоматизованого маркет-мейкера (AMM). Платформа інтегрована з центральною книгою ордерів Serum, що дозволяє забезпечувати високу ліквідність та мінімальні комісії.

Основні особливості Raydium:

Інтеграція з Serum: Raydium використовує центральну книгу ордерів Serum, що дозволяє покращити ліквідність та знизити прослизання цін.

Висока швидкість транзакцій: Блокчейн Solana забезпечує швидкі операції та низькі комісії.

Токен RAY: Використовується для стейкінгу, участі в управлінні та отримання винагород.

Функції DeFi: Платформа підтримує свопи, пули ліквідності, фармінг та IDO через AcceleRaytor.

Raydium – це потужна та ефективна платформа для децентралізованої торгівлі на Solana. Вона пропонує високу ліквідність, швидкі транзакції та можливості для заробітку, але потребує уважності до ризиків, пов’язаних із DeFi.

Плюси:

• Висока швидкість завдяки Solana.
• Низькі комісії.
• Гнучка система пулів ліквідності.

Мінуси:

• Обмежена екосистемою Solana.
• Немає маржинальної торгівлі.

5. Nomiswap

Рік запуску DEX: 2019 Доступні мережі: Ethereum, BNB Chain Комісії: 0.1% Токен біржі: NMX

Децентралізована біржа Nomiswap від Nominex створювалася на базі Binance Smart Chain для обміну різних токенів формату BEP-20. У міру розвитку майданчика планується додати підтримку інших блокчейнів. Найкраще використовувати CEX і DEX у парі – користувачі двох майданчиків отримують додаткові бонуси. Є можливість отримувати кешбек через участь у фармінгу ліквідності, за допомогою якого підвищується рівень акаунта зі Start аж до MAX, де комісії повертаються повністю. Для додаткового заробітку можна брати участь у лаунчпулах і стейкінгу NMX.

6. Curve Finance

Curve Finance – це децентралізована біржа (DEX), що працює на базі Ethereum та інших EVM-сумісних мереж. Вона призначена для обміну стейблкоінами та активами з низькою волатильністю.

Основні особливості Curve Finance:

• Модель AMM: Використовує автоматизований маркет-мейкер для обміну активами.
• Пули ліквідності: Користувачі надають ліквідність та отримують комісійні.
• Токен CRV: Керуючий токен, що використовується для голосування та стейкінгу.
• Підтримка кількох мереж: Працює в Ethereum, Polygon, Arbitrum та інших мережах.
• Інновації в кредитуванні: CrvUSD — стейблкоін з м’якою ліквідацією.

Curve Finance – це ефективна платформа для обміну стейблкоінами та управління ліквідністю. Вона пропонує низькі комісії та можливості для отримання доходу, але потребує певних знань у галузі DeFi.

7. PancakeSwap — топ на BNB Chain

DEX-біржа, заснована у 2020 р. Крім децентралізованої торгівлі та заробітку через пули ліквідності, дозволяє купувати NFT, заробляти на фармінгу, брати участь у лотереях тощо. Доступні транзакції з 1200+ парами в мережах Ethereum і Binance Smart Chain, у тому числі власним біржовим токеном CAKE (стандарт ВЕР-20).

8. 1inch – агрегатор DEX з вигідним обміном

Сервіс полегшує обмін криптовалютами на декількох DEX за допомогою унікального алгоритму Pathfinder. 1inch може дефрагментувати угоду для підвищення ліквідності та зниження рівня прослизання. Власний токен дозволяє власникам отримувати пасивний прибуток. Сервіс не стягує комісій, але треба буде платити за своп із різних пулів. Більше інформації доступна на https://1inch.io.

9. dYdX

dYdX – це децентралізована криптовалютна біржа, що спеціалізується на торгівлі деривативами, такими як безстрокові ф’ючерсні контракти. Платформа була заснована у 2017 році Антоніо Джуліано, колишнім розробником Coinbase та Uber.

Ключові особливості:

• Блокчейн і масштабованість: DYdX, що спочатку працює на Ethereum, перейшла на власний блокчейн першого рівня, побудований на базі Cosmos SDK і консенсусу CometBFT. Ця архітектура забезпечує високу масштабованість, низьку затримку та повну прозорість для трейдерів.
• Торгові інструменти: Платформа пропонує маржинальну торгівлю та безстрокові ф’ючерсні контракти з кредитним плечем до 100×. Доступно понад 180 торгових пар, включаючи BTC, ETH та SOL.
• Комісії: Стандартні комісії становлять 0,05% для мейкерів та 0,20% для тейкерів. Існують знижки для активних трейдерів та можливості участі у стейкінг-пулах для отримання винагород.
• Безпека та контроль засобів: Користувачі зберігають повний контроль над своїми коштами через смартконтракти, без необхідності довіряти третім сторонам.
• Токен DYDX: Являє собою токен управління, що дозволяє учасникам впливати на розвиток платформи та отримувати бонуси, такі як знижки на комісії та участь у стейкінгу.
• Доступність: Для початку торгівлі необхідно підключити сумісний гаманець, такий як MetaMask, Coinbase Wallet, Trust Wallet або апаратний гаманець Ledger. Реєстрація та верифікація не потрібні.

Загалом, dYdX є потужною платформою для досвідчених трейдерів, зацікавлених у децентралізованій торгівлі деривативами з високим рівнем контролю та безпеки.

10. MDEX.com

Функціональна біржа для однорангових транзакцій без посередників, запущена у 2021 р. Працює в мережах Ethereum, Binance Smart Chain та HECO. Крім класичних операцій, підтримує пули ліквідності, майнінг та стейкінг.

11. SushiSwap – кроссчейн-функціонал

Sushiswap – децентралізована біржа з використанням технології автоматичного маркет-мейкера. Безперебійна торгівля забезпечується постачальниками ліквідності, якими може стати будь-який користувач, внісши криптовалюту в пули ліквідності та отримуючи пасивний дохід. Ця DEX спочатку з’явилася як відгалуження Uniswap, але пізніше стала досить великим гравцем на ринку, який пропонує обмін токенів у великій кількості мереж, сумісних з Ethereum. Є можливість маржинальної торгівлі в розділі “Kashi Markets”. Майданчик підтримує купівлю криптовалюти за фіат через Visa, SEPA, Apple Pay, Google Pay.

12. ApolloX DEX

ApolloX DEX створювалася як гібрид централізованої біржі ApolloX і технологій децентралізованої торгівлі криптовалютами. Завдяки цьому торговий майданчик має високу ліквідність і хороше маржинальне забезпечення – користувачі можуть використовувати плече до 200 х під час торгівлі біткоїном, 100 х для Ethereum і 25 х під час торгівлі іншими контрактами (доступні десятки криптовалют). Підтримується сіткова торгівля ф’ючерсами та стейкінг токенів. Для активних трейдерів є програма винагород, торгові змагання і NFT-лотереї.

Ризики торгівлі на децентралізованих біржах та як їх мінімізувати

Ви підключаєте до DEX власний гаманець, і безпека коштів залежить тільки від вас. Вибирайте надійні сервіси та ніколи не повідомляйте фразу відновлення чи секретний ключ.

Інтерфейси децентралізованої біржі можуть здатися надто складними, і помилки при виконанні операції часто призводять до втрати коштів. Саппорт відсутній, і всі проблеми доведеться вирішувати самостійно. Перед початком торгівлі на DEX, розберіться у всьому добре, почитайте тематичні огляди та публікації на форумах і в телеграм-каналах спільноти.

Високі комісії через транзакції. За угоди DEX-біржі ви платите не так багато, але слід враховувати плату за газ. У період високої завантаженості мережі комісії після виконання транзакцій на деяких блокчейнах просто зашкалюють, і торгувати на DEX стає невигідно.

Шахрайство. На децентралізованих біржах існує ризик наткнутися на скам-проекти. Перевіряйте пули ліквідності й не вкладайте гроші абияк.

Потенційні уразливості смартконтрактів. Хакери можуть знайти баги в тому чи іншому смартконтракті та зняти гроші користувачів, а іноді помилки в програмному коді призводять до блокування коштів. Працюйте тільки на перевірених сервісах і не проводьте угоди великі суми.

Підсумок

DEX є важливою подією у світі криптовалют, пропонуючи децентралізовану та безпечну альтернативу централізованим біржам. Хоча вони мають деякі обмеження, такі як менша ліквідність і складність, їхні переваги роблять їх привабливим вибором для трейдерів, які цінують конфіденційність, безпеку та нижчі комісії. Оскільки ринок криптовалют продовжує розвиватися, DEX, ймовірно, стануть все більш важливою частиною екосистеми.

Цікавлять основи криптовалюти? Напишіть нам і ми Вам допоможемо розібратися у цьому.