Як розрахувати розмір позиції
Розмір позиції рахується від трьох чисел: балансу, ризику на угоду і відстані до стопу. Спершу визначається сума ризику — скільки грошей ти готовий втратити, якщо спрацює стоп: баланс × ризик у відсотках.
Далі сума ризику ділиться на відстань від ціни входу до стопу. Виходить кількість одиниць інструмента, за якої спрацювання стопу коштуватиме рівно заплановану суму. Вартість позиції — це розмір, помножений на ціну входу.
Порядок важливий: спершу ти вирішуєш, де стоїть стоп за логікою твого аналізу, і лише потім рахуєш обсяг. Не підганяй стоп під бажаний розмір. Для long і short формула однакова, змінюється лише бік, з якого стоїть стоп.
Скільки ризикувати на одну угоду
Поширене правило — ризикувати не більше 1–2 % депозиту на одну угоду. Це не закон, а запобіжник: навіть досвідчений трейдер має серії збиткових угод підряд, і завдання — пережити їх без серйозної шкоди для рахунку.
Порахуй сам. За ризику в один відсоток десять збитків поспіль забирають трохи менше десятої частини депозиту. За ризику в десять відсотків після тієї самої серії від рахунку лишається приблизно третина, і щоб повернутися на старт, залишок треба майже потроїти.
Конкретний відсоток залежить від твоєї стратегії і того, яку просадку ти готовий витримати. Головне — тримати його сталим і не піднімати після серії збитків, намагаючись швидко надолужити втрачене.
Приклад розрахунку позиції
Припустімо, баланс рахунку — 10 000, ризик на угоду — 1 %, ціна входу — 100, стоп — 95. Сума ризику — баланс, помножений на ризик, тобто 100,00. Саме стільки ти втратиш, якщо ціна дійде до стопу, без урахування комісії.
Відстань до стопу — різниця між 100 і 95. Ділимо на неї суму ризику й отримуємо розмір позиції в одиницях інструмента: 20. Вартість позиції — розмір, помножений на ціну входу, — становить 2 000,00.
Якщо ціль стоїть на рівні 110, відстань до неї, поділена на відстань до стопу, дає співвідношення 2 : 1. Числа умовні й не привʼязані до жодного інструмента — підстав свої в калькулятор.
Що таке R і R:R
R — це одиниця ризику, тобто сума, яку ти втрачаєш, якщо спрацює стоп. Результат угоди зручно міряти саме в R: плюс два R означає прибуток удвічі більший за ризик, мінус один R — звичайне спрацювання стопу. Так угоди з різним обсягом стають порівнянними, а цілі можна задавати за R-кратністю.
R:R — співвідношення потенційного результату до ризику: відстань від входу до цілі, поділена на відстань від входу до стопу. Що воно вище, то нижча частка прибуткових угод потрібна, щоб система не була збитковою.
Без стопу розмір позиції не порахувати взагалі: немає відстані до стопу — немає знаменника у формулі, а отже й одиниці ризику. Тому поле стопу в калькуляторі обовʼязкове, а ціль — ні.
Чи впливає плече на ризик
Плече змінює маржу — суму власних коштів, яку біржа чи брокер блокує під позицію. Маржа дорівнює вартості позиції, поділеній на плече: за вищого плеча на ту саму позицію потрібно менше грошей.
Але на суму ризику плече не впливає, якщо розмір рахується від стопу. Коли ціна доходить до стопу, ти втрачаєш ту саму суму, незалежно від того, яке плече обрано.
Ризик зʼявляється з іншого боку: що вище плече, то ближче ціна ліквідації до входу. Якщо ліквідація опиниться ближче, ніж стоп, позицію закриють примусово ще до твого стопу, і весь розрахунок втрачає сенс. Тому плече варто обирати так, щоб ліквідація лишалася далеко за стопом.
Комісія і беззбиток
Комісію платять двічі: за вхід і за вихід. Калькулятор множить вартість позиції на відсоток комісії й подвоює результат — так виходить комісія за повне коло. Потенційний результат на цілі показано вже за мінусом комісії.
Через комісію фактична втрата на стопі трохи більша за суму ризику. На далеких стопах це майже непомітно, на коротких — відчутно: що ближчий стоп, то більша позиція і то важча комісія відносно ризику.
Беззбиток — це ціна, до якої має дійти рух у твій бік, щоб покрити комісію. Для long вона трохи вища за вхід, для short — трохи нижча. Якщо плануєш вихід без збитку, орієнтуйся саме на цю ціну, а не на ціну входу.